Die im laufenden Geschäft gebundenen Mittel verringern, durch Steuerung von Forderungen, Verbindlichkeiten und Vorräten.
Die drei Hebel sind: früher bei Kunden inkassieren, weniger Lager halten, und Lieferantenfristen voll nutzen, ohne verspätet zu zahlen.
Jeder so freigesetzte Franken ist ein Franken, der nicht aufgenommen werden muss, weshalb das Nettoumlaufvermögen oft eine günstigere Finanzierungsquelle ist als Kredit.
Ein Kreditrahmen, den eine Bank bis zu einer vereinbarten Obergrenze bereitstellt und den ein Unternehmen nach Bedarf beansprucht und zurückzahlt, wobei Zinsen nur auf dem genutzten Betrag anfallen.
Für ein Unternehmen ist das ein Puffer gegen zeitliche Lücken: Lieferanten und Löhne bezahlen, während Kundeneingänge noch ausstehen, ohne im Voraus eine feste Summe aufzunehmen.
Übliche Formen sind der Kontokorrentkredit und eine fest zugesagte revolvierende Linie.
Ein Unterkonto innerhalb eines realen Bankkontos, mit dem sich die Herkunft einer Zahlung erkennen lässt, ohne für jede ein eigenes Konto zu eröffnen.
Jedem Kunden oder Zweck wird eine eigene virtuelle Kontonummer zugewiesen. Die Zahlungen gehen auf dem einen realen Konto ein, tragen aber die virtuelle Referenz und können so automatisch zugeordnet werden.
In der Schweiz erreicht die QR-IBAN mit strukturierter Referenz weitgehend dasselbe Ergebnis auf anderem Weg.
Treasury Management System: Software, die Bankkonten konsolidiert, Liquidität prognostiziert, Zahlungen ausführt und Finanzrisiken an einem Ort verfolgt.
Ein TMS sitzt zwischen dem Buchhaltungssystem des Unternehmens und seinen Banken und macht Konzentration, Prognose und Payment Factory überhaupt praktikabel.
Historisch ein Werkzeug grosser Konzerne, auch wenn leichtere Cloud-Lösungen heute kleinere Unternehmen bedienen.
Eine zentrale Stelle, die sämtliche ausgehenden Zahlungen einer Gruppe ausführt, statt dass jede Einheit ab eigenen Konten zahlt.
Die Einheiten reichen Zahlungsaufträge ein, die Payment Factory prüft, bündelt und übermittelt sie an die Banken, meist als pain.001-Dateien oder über eine Bank-API.
Die Vorteile sind einheitliche Kontrollen, weniger zu pflegende Bankverbindungen und tiefere Transaktionskosten.
Ein Organisationsmodell, bei dem eine zentrale Funktion Liquidität, Finanzierung, Devisen und Risiken für eine ganze Gruppe steuert, statt dass jede Einheit dies selbst tut.
Die Vorteile sind Verhandlungsmacht gegenüber Banken, Verrechnung zwischen Einheiten und eine konsolidierte Sicht auf die Risiken. Der Preis ist eine zusätzliche Koordinationsebene und konzerninterne Vereinbarungen.
Ein Modell für Gruppen mit mehreren Einheiten, nicht für ein einzelnes Unternehmen.
Ein Mass dafür, wie genau eine Liquiditätsprognose mit dem tatsächlichen Verlauf übereinstimmte, meist als Abweichung zwischen Plan und Ist über eine Periode.
Es zählt, weil Entscheide auf der Prognose beruhen: wie viel liquide bleiben soll, ob eine Kreditlinie beansprucht wird, wann ein Überschuss angelegt wird. Eine Prognose, die systematisch in dieselbe Richtung falsch liegt, deutet auf eine korrigierbare Annahme hin, häufig das Zahlungsverhalten der Kunden.
Die Mittel, die einem Unternehmen im Verlauf des Geschäftstages zur Verfügung stehen, im Unterschied zum Schlusssaldo.
Ein Unternehmen kann den Tag komfortabel positiv beenden und dennoch um elf Uhr morgens knapp sein, wenn eine grosse Zahlung abgeht, bevor Kundeneingänge eintreffen. Untertägige Liquidität heisst, im Moment jeder Fälligkeit über die Mittel zu verfügen.
Instant Payments und untertägiges Reporting per camt.052 haben die Überwachung erleichtert.
Die Salden mehrerer Konten zu einem zusammenführen, physisch oder rechnerisch, um die Gesamtheit zu steuern statt jedes Konto einzeln.
Das verbessert die Zinskonditionen und gibt eine einheitliche Sicht auf die verfügbaren Mittel. Notional Pooling ist in einzelnen Rechtsordnungen eingeschränkt oder nicht möglich.
Eine automatisierte Bankvereinbarung, die Salden am Tagesende zwischen Konten verschiebt, damit die Mittel dort liegen, wo sie gebraucht werden.
Üblicherweise werden Überschüsse auf ein Hauptkonto hochgezogen und Unterdeckungen von dort gedeckt, sodass Nebenkonten auf einem Zielsaldo bleiben, oft null.
Zweck ist, nicht auf einem Konto Geld brachliegen zu lassen und zugleich auf einem anderen Sollzinsen zu zahlen.
Die Steuerung der liquiden Mittel eines Unternehmens: wissen, was verfügbar ist, wo es liegt, und sicherstellen, dass Verpflichtungen erfüllt werden können, ohne mehr Geld brachliegen zu lassen als nötig.
Dazu gehören die Überwachung der Salden über alle Konten, die Prognose der Ein- und Ausgänge, das Decken von Unterdeckungen und das Anlegen von Überschüssen.
Für ein kleines Unternehmen ist das ein wöchentlicher Blick auf den Kontostand. Für eine Gruppe wird daraus eine strukturierte Disziplin mit eigenen Werkzeugen, woher die meisten Begriffe dieses Abschnitts stammen.
